반응형 삼성E&A1 <삼성E&A>우려가 지배하는 주가-유안타증권(24.12.20) 4Q24 영업이익, 컨센서스 +17% 상회 전망4Q24 매출액 2.6조원(YoY -7%),영업이익 2,239억원(YoY -17%, OPM 8.5%)으로영업이익은 컨센서스를 +17% 상회할 것으로 추정.'23년에는 화공이, '24년에는 비화공 부문의 신규수주가부진한 영향으로 매출액의 YoY 감소는 불가피하다고 판단.다만, '24년 매분기 반복되고 있는 정산이익 효과로추세적으로 낮아지고 있는 원가율을 반영해시장 눈높이를 초과하는 영업이익 규모와수익성 실현을 전망 합리적 우려, 과도한 할인'24년 지속 중인 기대 이상의 실적과 별개로주가는 YTD -41% 하락하며 12MF PBR 0.69배 도달.이는 1) 수주 이후 매출화까지 시차가 상대적으로 짧고손실 리스크가 제한적인 그룹사 발주 비화공 물량의 감소,2).. 2024. 12. 20. 이전 1 다음 반응형
